印度加密貨幣稅 2026：30% 稅、1% TDS、115BBH／194S 與 ITR 申報

本文協助印度個人投資人整理 2026 年加密貨幣稅務資料，不構成稅務、法律或投資建議。VDA、Direct Stocks 和 bStocks 的法律形式不同；同一次操作也可能同時涉及 VDA、證券、境外所得和 TDS。最終分類、ITR 表格與申報欄位，仍須由熟悉跨境資產和 VDA 的合格特許會計師（CA），依你的居民身分與原始文件判斷。

2026 年最重要的是先按 4 月 1 日分開新舊法，再把每一段交易拆開記錄。本文會說明 30% 稅、1% TDS、115BBH／194S、Schedule VDA，以及境外資產和外國稅額抵免資料如何分年度準備；遇到沒有明確官方分類的產品，則交由 CA 書面判斷。

印度所得稅局 e-Filing 官方入口的真實網頁截圖，顯示 AY 2026-27 ITR 表格已開放

印度所得稅局 e-Filing 官方入口的真實截圖，可確認 AY 2026-27 表格已上線；但它不能證明任何特定 Binance 資產一定要填入某個 Schedule。表格選擇仍取決於交易日期、居民身分、所得性質和 CA 判斷。

印度加密貨幣稅 2026：先按 4 月 1 日分開新舊法

2026 年是新舊所得稅法交接的過渡年，不能只記住 115BBH／194S：

交易／申報期間	適用框架	VDA 30% 條文	VDA TDS 條文／表單
FY 2025-26（截至 2026-03-31），申報 AY 2026-27	Income-tax Act, 1961 與該年度 ITR	Section 115BBH	Section 194S；符合情況時舊 Form 26QE 等流程
Tax Year 2026-27（自 2026-04-01）	Income-tax Act, 2025，經 Finance Act 2026 修訂	Section 194(1), Table Sl. No. 4	Section 393(1), Table Sl. No. 8(vi)；個人／HUF 的相關 PAN-based challan-cum-statement 改用 Form 141

新法沒有取消核心稅率。依現行官方法條，VDA 轉讓所得仍按 30% 計算；除取得成本外，相關支出通常不得扣除，VDA 虧損也不得抵減其他所得；VDA 轉讓對價的 TDS 稅率仍為 1%。改變的是條號、課稅年度、申報表和繳款表單。

外國稅額抵免（FTC）表單也要按年度分開：AY 2026-27 仍依舊法使用 Form 67；Income-tax Rules, 2026 則把新法 Tax Year 2026-27 的 FTC 申報表列為 Rule 76 下的 Form 44。至於新法年度 ITR 的附表名稱，必須等待該年度最終通知和申報工具，不能預先假定仍稱為 Schedule FA／FSI／TR。

先在稅務底稿加入「交易日期」和「適用法律」兩欄。 2026-03-31 與 2026-04-01 的交易不能標成同一組條文。AY 2026-27 申報的是上一個財政年度，不代表 2026-04-01 之後的交易仍繼續適用舊法。

把一次買股票拆成每一段應稅交易

介面上雖然只按一次按鈕，稅務紀錄中卻可能同時出現多個事件：

操作	必須記錄的 leg	不可直接假設
INR 買入 VDA／USDC	acquisition、INR cost、fee、TDS record（如適用）	買入本身一定已有 30% income
一種 VDA 換另一種	outgoing VDA transfer＋incoming VDA acquisition	沒有 INR cash 就沒有 taxable transfer
使用／自動轉換 VDA 買 Direct Stock	outgoing VDA disposal＋stock acquisition	App 只顯示 stock order，所以 VDA leg 消失
Direct Stock 賣出取得 USDC	stock disposal＋USDC acquisition	全部自動套 30% VDA；或只處理 stock、忽略新 VDA cost
bStock 買賣、轉換或鏈上轉帳	Certificate／token disposal、acquisition、network transfer	因名稱有 Stock 就必定按 foreign share；或因鏈上就必定按 VDA
股息／Multiplier	gross foreign income、withholding 或 net reinvestment record	cash dividend、Multiplier increase 與 token transfer 是同一事件

Direct Stocks 現行指南把買方描述為股票的受益所有人，股票由合作券商託管；bStocks 則是由標的證券支持的 Certificate，不是直接股票。這也不表示一個鏈上原始代幣單位永遠等於一股；原始鏈上數量、介面顯示數量和標的經濟曝險，必須連同當期 Multiplier、Certificate 條款和事件公告核對。這些都是分類證據，但本文不能據此直接指定印度稅務申報欄位。

先保存訂單預覽、產品名稱、發行人或合約、轉入與轉出資產、時間戳、數量、費用、匯率、交易 ID 和法律條款。若尚未分清產品，先用 → Direct Stocks、bStocks 與 Perpetual 比較 ；資金路徑另看 → INR 到 USDC 的逐段紀錄 。

30% 加密貨幣稅與 1% TDS 分別怎麼算

對確實屬於 VDA transfer 的所得，舊法 115BBH 與新法 194 都保留相同核心邏輯：

所得按 30% 計算，另加適用的附加稅與健康教育捐（surcharge／cess）；
原則上只允許扣除取得成本，其他支出或扣除額不能自行列入；
VDA 轉讓虧損不得抵減其他所得，也不能結轉；
幣幣交換或實物對價仍可能構成轉讓，不能因為沒有現金收付就略過。

TDS 是另一套規則。舊法第 194S 條與新法第 393(1) 條 Table 8(vi)，都對支付給印度稅務居民的 VDA 轉讓對價規定 1% TDS。它按轉讓對價計算，不是只按獲利計算，也不是最終稅額。₹50,000 門檻只適用法定的 specified person：包括前一年度營業額不超過 ₹1 crore、或專業收入總額不超過 ₹50 lakh 的個人／HUF，以及沒有營業或專業所得的個人／HUF；其他付款人通常適用 ₹10,000 門檻。這些只是免扣 TDS 的門檻，不是 VDA 所得免稅額。

誰是付款人、收款人是否為印度稅務居民、平台或交易所是否代為處理，以及交易採現金、實物或 VDA 對 VDA，都會影響扣繳責任。2026-04-01 之後，個人／HUF 的相關 PAN-based payment 改用新法 Form 141；不要繼續把 Form 26QE 套到新法交易，也不要因平台沒有扣款，就自行認定你一定是扣繳義務人。應先讓 CA 判斷角色和表單。

Direct Stocks、bStocks 與境外資產附表不能直接套用

先建立一份產品分類備忘錄，逐項附上證據：

問題	Direct Stocks 證據	bStocks 證據	CA 要決定什麼
持有什麼	beneficial ownership、broker custody、statement	Certificate、Issuer、標的支持、raw／UI amount、current Multiplier、token contract	foreign security、VDA、其他 capital asset 或 business asset？
資產在哪裡	brokerage／custody jurisdiction	issuer、custodian、BNB Smart Chain、platform account	是否及如何屬於 foreign asset／account／financial interest？
收益形式	sale gain、gross dividend、U.S. withholding	token sale、conversion、net dividend reinvestment、Multiplier	capital gain、business income、VDA income、foreign-source income如何拆分？
證據	order／broker statement、tax form	Product Terms、prospectus、on-chain record、Multiplier notice	哪一 Schedule、哪種 valuation、哪個 ownership date？

不要直接斷定「Direct Stocks 一定填 Schedule FA 某一欄」，或「bStocks 一定只填 Schedule VDA」。產品的法律形式、實際權利和印度 VDA 定義必須一併判斷。官方目前沒有逐項公布這兩個 Binance 產品具法律約束力的分類；本文能做的是把分類所需證據準備完整。

先確認居民身分，再處理境外資產與 FTC 表單

印度所得稅局 ITR-2 manual 明確說，Schedule FA 用於 foreign asset 或 outside-India income；RNOR 或 NR 不必填該 Schedule。也就是說，先由 CA 判斷你是 ROR、RNOR 還是 NR，再判斷資產是否落入 foreign disclosure，不能只看國籍或 App 註冊地。

對 ROR 而言，先按適用年度檢查：

AY 2026-27／舊法：依已發布的該年度 ITR，檢查 Schedule FA、FSI、TR；主張 foreign tax credit 時使用舊法 Form 67；
Tax Year 2026-27／新法：依該年度最終通知的申報表和工具填寫相應的境外資產、境外所得與稅額抵免欄位；Rule 76 下的 FTC 申報表是 Form 44，不能沿用舊法 Form 67，也不能先假定附表名稱不變。

AY 2026-27 官方指引也說，有 foreign asset 或 foreign-source income 時不能使用 ITR-1。若沒有 business/profession income，ITR-2 可能是候選；若交易被分類為 business/profession，可能涉及 ITR-3。這只是篩選，不是替你選表。

W-8BEN／U.S. withholding 是美國 payer 端紀錄，不能取代印度申報。若 Direct Stock dividend gross $100、U.S. withholding $30、net $70，印度底稿應保留 gross、foreign tax 與 net 三欄；是否及如何申報 foreign income、claim FTC，交由 CA 依居民身分、DTAA 和年度分流判斷：AY 2026-27 看 Schedule FSI／TR 與 Form 67，新法 Tax Year 2026-27 看適用 return 欄位與 Form 44。

三個 INR 實例：所得、虧損與股票交易怎麼拆

例 1：已確定屬於 VDA 轉讓。 假設取得成本為 ₹40,000、轉讓對價為 ₹55,000，而且確實適用 1% TDS 並已扣除 ₹550：

VDA income = ₹55,000 − ₹40,000 = ₹15,000；
base special-rate tax illustration = 30% × ₹15,000 = ₹4,500，再另算適用 surcharge／cess；
₹550 TDS 是 tax credit record，不是把 income 降為 ₹14,450，也不是 final liability。

例 2：另一筆 VDA 發生虧損。 若另一項 VDA 在同年虧損 ₹8,000，特殊規則不允許用它抵減例 1 的 ₹15,000，也不能結轉到以後年度。附表與申報工具的實際填法，仍以該年度表格和 CA 判斷為準。

例 3：Direct Stock 與股息。 用等值 ₹80,000 的資金取得 Direct Stock，之後賣出取得等值 ₹95,000 USDC。底稿至少拆成：取得 stock 的 INR cost、stock disposal consideration、收到 USDC 的新 acquisition cost，以及前後任何 outgoing VDA transfer。不要直接用 30% 乘 ₹15,000；先判斷 stock leg 是 capital／business／foreign security，VDA legs 又各自如何處理。

所有外幣／VDA 金額都要保留 timestamp、原幣數量、採用的 INR rate、rate source 和計算方式。不要只保存 App 當下顯示的約值。

從交易紀錄整理成 ITR 證據包

每個課稅年度都建立一份不可覆寫的交易台帳，至少包含：

transaction date/time、governing Act、product／contract、buy／sell／convert／withdraw／dividend；
incoming／outgoing asset、quantity、原幣 value、INR rate、gross consideration、fee；
acquisition lot、cost、sale／transfer consideration、computed income／loss；
TDS section／new-Act table、deductor、amount、certificate／challan、AIS／26AS status；
Direct Stocks 的 broker statement、beneficial ownership、dividend gross／withholding／net；
bStocks 的 Certificate Terms、raw balance、old／new Multiplier、conversion／on-chain evidence；
residency conclusion、foreign jurisdiction、適用年度的 VDA／foreign-asset／foreign-income／tax-relief candidate mapping；
CA memo、ITR acknowledgement、AY 2026-27 的 Form 67 或新法 Tax Year 2026-27 的 Form 44／attachments（如適用）。

AIS 是核對來源，不是完整帳本。所得稅局 FAQ 明確說 AIS 可能沒有顯示所有交易，納稅人仍須申報完整正確資訊。AIS 空白、平台未扣 TDS 或沒有印度 bank debit 都不能證明沒有申報義務。

交給 CA 前的申報清單與停止條件

交給 CA 前

依 2026-04-01 分開交易，標示適用 1961 Act 或 2025 Act；
把每筆操作拆成 VDA、股票或 Certificate，以及股息或 Multiplier 等事件；
以 INR 重建取得成本、轉讓對價、TDS、稅前所得、預扣稅和實收金額；
取得 ROR／RNOR／NR 居民身分判斷，以及每種產品的分類備忘錄；
讓 CA 書面決定 ITR form 與適用欄位、AY 2026-27 的 Schedule VDA／FA／FSI／TR 和 Form 67、新法年度的對應 disclosure fields 與 Form 44，以及新／舊 TDS 表單；
將 return draft 對回 ledger、AIS／26AS、platform／broker statements，再 e-verify。

資料準備完成時，每筆交易都要有日期、適用法律、產品身分、INR 計算、TDS 或外國稅額、預計申報欄位和支持文件；交給 CA 的未決問題也應取得書面結論。

遇到以下情況就停止自行申報：把 2026-04-01 之後的交易仍標成 194S／26QE；把 TDS 當成最終稅額；用一筆 VDA 虧損抵減另一筆獲利；把 Direct Stocks 與 bStocks 自動歸為同一類；只依賴 AIS；無法證明 INR 匯率或成本；居民身分或受益所有權不明；或有人聲稱「不用申報」卻無法引用現行條文和你的文件。

本文能直接告訴我 bStocks 最後填哪一欄嗎？ 不能。現有官方來源沒有針對這項產品提供具法律約束力的分類；應由 CA 依 Certificate、代幣、託管、每一段交易和現行法律判斷。

平台已扣 1% TDS，就完成報稅了嗎？ 沒有。TDS 只是稅額抵免與扣繳紀錄，仍須計算所得、30% 特別稅率、適用的 surcharge／cess，並完成 ITR 申報。

官方來源與核驗

以下一手來源於 2026-08-24 核驗；申報前須重看適用年度版本：